„Novaturo” pardavimas užstrigo: sandoris stabdomas, bet prabilo apie biržą

Publikuota: 2017-11-03
Juditos Grigelytės (VŽ) nuotr.
Juditos Grigelytės (VŽ) nuotr.

Didžiausia Lenkijoje kelionių organizatorė „Itaka“ nebepirks didžiausio Baltijos šalyse kelionių organizatoriaus „Novaturas“.

„Novaturo“ savininkė Lenkijos privataus kapitalo investicijų bendrovės „Enterprise Investors“ pranešė, kad prieš 4 mėnesius pasirašytas susitarimas dėl pardavimo įšaldomas nesulaukus konkurenciją prižiūrinčių institucijų leidimo.

VŽ, remdamasi savo šaltiniai, anksčiau skelbė, kad „Novaturas“ šiame sandoryje galėjo būti įvertintas kiek daugiau nei 60 mln. Eur.

Pasak „Enterprise Investors“ partnerio Sebastiano Krolo, cituojamo „Enterprise Investors“ pranešime, delsimas išduoti leidimą sandoriui netenkino nei pačios įmonės, nei jos akcininkų.

Galimai eis į biržą

Tačiau „Enterprise Investors“ pranešime pažymima, kad dabar bus išbandomos „kitos strateginės alternatyvos“.

„Ypač mus domina galimybė bendrovės akcijas pradėti kotiruoti Varšuvos ir Vilniaus akcijų biržose“, – sako p. Krolas.

Tiesa, neatskleidžiama, kokia akcijų dalis gali būti parduota per biržą.

„Bendrovė turi tvirta finansinę bazę ir geras perspektyvas ateičiai. Aš esu įsitikinęs, kad „Novaturas“ turi visas galimybes pritraukti finansinių investuotojų ir toliau sėkmingai veikti“, – pranešime sako Linas Aldonis, „Novaturo“ vadovas.

„Novaturo“ pardavimo procesas buvo atnaujintas pernai rugsėjį, tad surasti pirkėjui prireikė beveik metų.

Kalbama, kad tarp interesantų pirkti „Novaturą“ tikrai buvo bent keli Lenkijos kelionių organizatoriai.

Pirkėjų „Novaturui“ ieškojo „PricewaterhouseCoopers“. „Enterprise Investors“ teisiniais patarėjais sandoryje buvo advokatų kontora „TGS Baltic“.

Kelia šypseną

Lietuvos sandorių rinkos dalyviai į motyvus, kodėl buvo atšauktas sandoris, žiūri su šypsena.

„Paprastai prašymo dėl koncentracijos vertinimas trunka mėnesį su galimybe terminą pratęsti dar trims mėnesiams. Argumentas, kad įsigijimo atsisakyta atsibodus laukti leidimo, neįtikina, nes niekas milijoninių sandorių dėl kelioms savaitėms užsitęsusio sandorio vertinimo neatšaukinėja. Labiausiai tikėtina, kad pirkėjas pamatė, jog leidimo sandoriui negaus arba kartu su leidimu jam būtų nustatyti nepriimti įpareigojimai, tarkime, dėl dalies verslo atsisakymo. Todėl ir buvo pasirinkta tokia komunikacija", – VŽ sako vienas šaltinis.

Pasak pašnekovo, po bet kurio nepavykusio sandorio galma kalbėti apie planus eiti į biržą, nes toks pažadas nieko nekainuoja, o žiniai apie nutrūkusį sandorį suteikia pozityvumo.

Neigia vilkinimą

Lietuvos Konkurencijos taryba, nagrinėjusi prašymą dėl leidimo šiam sandoriui, neigia vilkinusi leidimo išdavimo procesą. Be to, pažymi, kad jis truko tik kiek daugiau nei mėnesį, o ne keturis mėnesius, kaip skelbia „Enterprise Investors“.

„Konkurencijos taryba koncentracijos nagrinėjimą pradeda tik gavusi teisės aktų reikalavimus atitinkantį pranešimą apie koncentraciją, kitaip, neturėdami reikalingos informacijos apie rinkas, negalime tinkamai įvertinti, ar būsima koncentracija neapribos konkurencijos. Atkreipiame dėmesį, kad minėtu atveju tinkamas pranešimas dėl leidimo vykdyti koncentraciją buvo gautas rugsėjo 28 d. Apie tai buvo paskelbta Konkurencijos tarybos svetainėje“, – teigiama tarybos komentare VŽ.

Pasak institucijos, iš šio sandorio šalių gauta informacija buvo neišsami, taigi, neatitiko teisės aktų keltų reikalavimų, todėl įmonės juos turėjo tikslinti, tačiau tai esą vyko ne dėl Konkurencijos tarybos kaltės.

Konkurentai sulaukė užklausos

„Novaturo“ konkurentė kelionių organizavimo įmonė „Kidy tour“ teigia, kad praeitą savaitę sulaukė užklausos iš Konkurencijos tarybos. Joje buvo pateikti klausimai, susiję su „Novaturu“, kitais rinkos dalyviais ir bendrai situacija turizmo sektoriuje.

„Iš to supratome, kad dar nėra leidimo sandoriui. Apklausdama mus, Konkurencijos taryba, kaip matėme iš „Rimi“ ir „Iki“ sandorio, greičiausiai galvojo, kokias išlygas nustatyti pirkėjui suteikiant leidimą šiam sandoriui“, – VŽ sako Gvidas Aukštuolis, „Kidy tour“ vadovas.

Jis nesiima spręsti, ar šie įpareigojimai galėjo išgąsdinti pirkėją, tačiau svarsto, kad įpareigojimai dėl dalies verslo pardavimo būtų galėję neigiamai įtakoti „Novaturo“ pelningumą ateityje, jo plėtros galimybes ir keistų suderėtą pardavimo kainą.

„Kidy tour“ atstovai teigia laukiantys „Novaturo“ savininkų pasikeitimo, nes tikisi, kad tai pagerins konkurencinę situaciją rinkoje.

„Šiai dienai „Novaturas” yra dominuojantis mažoje rinkoje, kuri kol kas nėra atvira. Pavyzdžiui, šiandien „Kidy tour” produktais neprekiauja keletas didesnių kelionių agentūrų, buvusių „Novaturo“ akcininkių, o tai bemaž 40% kelionių agentūrų rinkos. Nors daugybė kartų kreipėmės į jas, suteikėme pilną prieigą prie sistemų, kelionės pigesnės kartais, viešbučiai tie patys, bet jos nepasirašo sutarčių ir neparduoda „Kidy tour” produktų. Be to, iš karto po „Kidy tour“ veiklos pradžios, „Novaturas” atsiuntė sutartį dėl pardavimų nutraukimo per agentūrą „BPC Travel”, kuriai, kaip ir „Kidy tour”, vadovauju aš. Tačiau „Kidy tour” produktais jau keletą metų prekiauja mažesnės agentūros, kurios patenkintos produktų kokybe ir kaina“, – teigia p. Aukštuolis.

Antra nesėkmė

Tai buvo jau antras nesėkmingas bandymas parduoti „Novaturą“.

Pirmąjį kartą tai bandyta dar 2013 m. Rinkoje kalbama, kad tuomet „Novaturu“ domėjosi ne tik vietiniai ir regioniniai turizmo rinkos žaidėjai, bet ir didieji Europos kelionių organizatoriai. Visgi sandoris tuomet neįvyko.

Neoficialiais duomenimis, 2013 m. organizuotame „Novaturo“ pardavimo procese dalyvavo ir aviacijos verslą plėtojantis verslininkas Gediminas Žiemelis. Tačiau vėliau buvo nuspręsta šį verslo segmentą plėtoti savarankiškai – 2015 m. veiklą pradėjo p. Žiemelio valdomai „Avia Solutions Group“ priklausantis kelionių organizatorius „Kidy Tour“.

„Po 2013 m. nepavykusio pardavimo akcininkai priėmė sprendimą rekapitalizuoti įmonę, t.y. skolintis ir išsimokėti dividendus. Tai gana įprasta praktika tai atvejais, kai akcininkai jau norėtų pasiimti uždarbį iš įsigytos įmonės, tačiau pardavimo procesas būna nesėkmingas. Praėjo keli metai, įmonės finansinė padėtis susinormalizavo ir buvo vėl sugrįžta prie pardavimo idėjos“, – sako vienas su „Novaturo“ finansine padėtimi susipažinęs šaltinis.

Turėjo tapti lyderiu Rytų Europoje

2007-aisiais, kai „Novaturą“ įsigijo Lenkijos „Enterprise Investors“, nupirkęs 71% bendrovės akcijų, buvo kalbama apie ambicijas bendrovę per kelis metus paversti vienu didžiausių Vidurio ir Rytų Europos kelionių organizatoriumi. Visgi šiai dienai įmonė lyderės pozicijas užima tik Baltijos šalyse.

„Novaturas“ – įmonių grupė, teikianti poilsinių ir pažintinių kelionių organizavimo paslaugas. Tai yra didžiausias kelionių organizatorius Baltijos šalyse, savo veiklą pradėjęs dar 1999 metais.

Skaičiuojama, kad per metus „Novaturo“ įmonių grupė organizuoja virš 3.400 skrydžių daugiau kaip 29-iomis kryptimis. 2016 m. „Novaturas“ gavo 102 mln. Eur pajamų. Planuojama, kad šiemet jos augs iki 125 mln. Eur. 2017-aisiais bendrovės EBITDA turėtų siekti apie 10 mln. Eur.

„Novaturo“ akcijas „Enterprise Investors“ valdo per Liuksemburgo bendrovę „Central European Tour Operator“.

„Itaka“ metinė apyvarta siekia 1,815 mlrd. PLN, konsoliduotasis bendrasis pelnas – 64 mln. PLN, aptarnauta 637.000 klientų. „Itakai“ priklauso 170 kelionių agentūrų Lenkijoje ir 3 agentūros užsienyje bei daugiau nei 1000 smulkių agentų.

Lietuvoje „Itaka“ iki šiol bendradarbiavo su kelionių organizatoriumi „Alfaturas“.

Gauk nemokamą RINKŲ savaitraštį į savo el.pašto dėžutę:

Pasirinkite Jus dominančius NEMOKAMUS savaitraščius:













Svarbiausios dienos naujienos trumpai:



 
Rašyti komentarą

Rašyti komentarą

Molėtuose parduotas pastatas, kuriame įsikūrusi „Maxima“

Norvegijos kapitalo nekilnojamojo turto (NT) investicijų bendrovės EECP įmonė Molėtuose įsigijo parduotuvę,...

Statyba ir NT
2019.11.11
Parduotas pirmasis Vilniaus A klasės verslo centras 1

Pasikeitė verslo centro Goštauto g. 40 savininkas.

Statyba ir NT
2019.11.08
Prie „Telios“ jungiamas buvęs „Lintel“ Premium 1

„Telia Lietuva“ ir jos antrinė akcinė bendrovė vidinis paslaugų centras „Telia Customer Service LT“ (TCS) –...

Paslaugos
2019.11.08
Sklinda gandai dėl „Xerox“ ir HP jungtuvių

JAV kopijavimo ir spausdinimo aparatų milžinė „Xerox“ nori įsigyti JAV spausdintuvų gamintoją HP.

Rinkos
2019.11.06
Analitikai: „Pieno žvaigždžių“ akcijos vertos iki 1,44 Eur, įmonė gali tapti konsoliduotoja Premium 1

Antros pagal pajamas Lietuvos pieno perdirbimo įmonės „Pieno žvaigždės“ akcijos yra vertos iki 57% daugiau,...

Rinkos
2019.11.06
„Ikea“ ir H&M didina rizikos kapitalo investicijas

Du pasauliniai mažmeninės prekybos milžinai bendrovės „Ikea“ ir „Hennes & Mauritz“ (H&M) didina savo rizikos...

Rinkos
2019.11.06
„Mergermarket“ savininkas seka „Bloomberg“ įkūrėjo keliu

Italijos verslininko ir buvusio obligacijų prekybininko Andrea Pignataro įkurta įmonė „Ion Group“ pamažu...

Rinkos
2019.11.05
M&A rinkai 2019-ieji yra 4-ti geriausi istorijoje

Nuo šių metų pradžios bendra pasaulyje paskelbtų įmonių susijungimų-įsigijimų (angl. mergers & acquisitions,...

Rinkos
2019.11.05
„Capitalia“ ambicijos rizikos kapitalo sektoriuje – investuoti į 5-7 įmones Premium

Baltijos šalių nebankinio finansavimo įmonė „Capitalia“ vis aktyviau pradeda veikti ir kaip rizikos bei...

Rinkos
2019.11.04
„Google“ už 2,1 mlrd. USD įsigijo „Fitbit“

JAV technologijų gigantė „Google“ įsigijo išmaniųjų apyrankių gamintoją „Fitbit“ už 2,1 mlrd. USD. Taip...

Technologijos
2019.11.01
„Fortinet” įsigijo kibernetinio saugumo startuolį „enSilo“

JAV kibernetinio saugumo kompanija „Fortinet", kurios sprendimai bei įranga (fizinės ugniasienės ir kt.) gana...

Technologijos
2019.10.31
„Fiat Chrysler“ ir PSA tariasi dėl susijungimo

Italijos–JAV automobilių koncernas „Fiat Chrysler“ (FCA) ir „Peugeot“ savininkė PSA nagrinėja galimybes...

Rinkos
2019.10.30
„Livonia Partners“ įsigijo Estijos stiklo apdirbimo bendrovę

Baltijos šalyse veikiantis privataus kapitalo fondas „Livonia Partners“ įsigijo Estijos stiklo apdirbėją...

Rinkos
2019.10.29
„INVL Baltic Sea Growth Fund“ įsigytų „Montuotojo“ akcijų vertė –  17,7 mln. Eur Premium

Didžiausio Baltijos šalyse privataus kapitalo investicijų fondo „INVL Baltic Sea Growth Fund“, kurį...

Rinkos
2019.10.29
Rezgasi prabangios jungtuvės: „Tiffany & Co.“ akcijos pašoko 33%

JAV juvelyrikos milžinės „Tiffany & Co.“ akcijos priešprekybėje sesijoje JAV „Nasdaq“ biržoje pašoko 33%...

Rinkos
2019.10.28
Lietuviškam faktoringo startuoliui – 20 mln. Eur injekcija iš Pietų Korėjos Premium

Lietuviško kapitalo nebankinio finansavimo bendrovei „SME Finance“, kurios pagrindinė specializacija –...

Rinkos
2019.10.28
Mėnesio sandoris: Japonijos „SoftBank“ priverstas įsigyti „WeWork“

Japonijos finansų ir technologijų konglomeratas „SoftBank Group“ šią savaitę perėmė neseniai vieną labiausiai...

Rinkos
2019.10.27
N. Storonskis pardavė dalį „Revolut“ akcijų, tarp pirkėjų – buvęs „Uber“ vadovas 3

Jungtinės Karalystės finansinių technologijų startuolio „Revolut“ vienas iš įkūrėjų Nikolajus Storonskis...

Rinkos
2019.10.23
„Softbank“ gelbėja „WeWork“ – įlies milijardus dolerių, valdys 80% akcijų

Japonijos investicijų bendrovė „Softbank“ į finansinėje duobėje atsidūrusią JAV bendradarbystės erdvių įmonę...

Rinkos
2019.10.23
„Microsoft“ toliau stiprina debesų verslą, įsigijo startuolį „Mover“

Satya Nadella, „Microsoft“ generalinis direktorius, toliau plečia kompanijos debesų technologijos verslą ir...

Technologijos
2019.10.22

Verslo žinių pasiūlymai

Šioje svetainėje naudojame slapukus (angl. „cookies“). Jie padeda atpažinti prisijungusius vartotojus, matuoti auditorijos dydį ir naršymo įpročius; taip mes galime keisti svetainę, kad ji būtų jums patogesnė.
Sutinku Plačiau