Kodėl nepasisekė „Lewben“ fondui: vietoje 30% pelno – 15% nuostolių

Publikuota: 2018-02-03
Andrea Comas („Reuters“ / „Scanpix“) nuotr.
Andrea Comas („Reuters“ / „Scanpix“) nuotr.

Lietuvoje veiklą 2016 m. pradėjęs bendrovės „Lewben Investment Management“ fondas „Craftstone Capital Appreciation“ pernai skaičiavo 15% nuostolį, nors prieš veiklos startą buvo kalbama apie potencialią 30% metinę grąžą.

„Craftstone Capital Appreciation“ valdytojai išplatintame komentare aiškina, kad tokius fondo nuostolius lėmė keli faktoriai – euro stiprėjimas ir maži svyravimai rinkose.

Teigiama, kad euro ir JAV dolerio kursas beveik dvigubai viršijo kitimo vidurkį – esą dar metų pradžioje daug kas tikėjosi, kad priartėsime prie euro ir JAV dolerio pariteto, tačiau metai baigti 1,20 ribose, o tai fondui turėjo didžiulę įtaką, mat didžioji dalis investicijų koncentruota JAV, o fondo turtas menksta kartu su JAV dolerio verte.

„Taip pat fondo strategijai reikia kuo didesnių svyravimų, nesvarbu, į kurią pusę, tačiau 2017 m. buvo išskirtiniai tuo, kad kintamumas kapitalo rinkose, ypač išsivysčiusių šalių akcijose, buvo istoriškai žemiausiuose lygiuose, o tai fondui nėra labai palanku. Nors investicijos atliktos tinkamai, jos nespėjo sukaupti pakankamai pelno, kas paprastai būna, kai rinkos stipriai svyruoja“, – teigia fondo valdytojai.

Tikisi geresnių metų

Visgi fondo atstovai nepraranda vilties, kad šiais metais svyravimų pasaulio rinkose bus kur kas daugiau, o tai pagaliau leis fondui uždirbti.

„Praėjus 10 metų po paskutinės krizės finansų rinkose, matome, kad žymiausi pasaulio akcijų indeksai pakilę 300% (tai antras didžiausias rodiklis šiuolaikinio pasaulio istorijoje), skaičiuojant JAV doleriais ir tai jau trunka 105 mėnesius (tai taip pat antras rodiklis istorijoje). Abu jie daugiau nei dvigubai lenkia istorinius vidurkius! O tai jau daug ką pasako, ypač didėjančių bazinių palūkanų kontekste ir pasaulyje planuojant ekonomikos skatinimo atitraukimą“, – rašo fondo valdytojai.

Fondo valdytojai taip pat tikisi, kad JAV mokesčių reforma išjudins tikslinių fondo įmonių (smulkių ir vidutinio dydžio bendrovių) akcijų kainas, o tai bus naudinga fondui.

Nuo įsteigimo 2016 m. liepą fondas skaičiuoja 16,1% nuostolius, o per praeitus metus – 14,83%.

Po fondo pirmojo „Lewben Investment Management“ fondo „Craftstone Capital Appreciation Fund“ įkūrimo jo valdytojas Marius Vaičiulis VŽ dėstė, kad fondas taikysis į 30% metinę grąžą. Buvo teigiama, kad fondo strategija jau buvo išbandyta investuojant per specialias JAV esančias investicines sąskaitas. Teigiama, kad simuliacijose ši strategija nuo 2014 m. rugpjūčio iki 2016 kovo pabaigos sukrovė 90% grąžą. 

Fonde 2017 m. gruodžio pabaigoje buvo 2,5 mln. Eur turto.

Dar vienas fondas

Fondas išskirtinis tuo, kad naudoja nuolat besimokantį algoritmą, kuris seka akcijų kainų kitimo tendencijas JAV ir Vakarų Europos biržose. Šiuo metu fondas stebi apie 140 skirtingų pozicijų. Investuojama tik į likvidžiausias akcijas.

„Lewben Investment Management“ šią savaitę paskelbė apie antrojo savo fondo kūrimą – tai bus NT fondas, į kurį bus perkeltas sostinės biurų kompleksas Verslo trikampis. Apie šį fondą galite paskaityti ČIA.

Rašyti komentarą

Rašyti komentarą

Gauk nemokamą RINKŲ savaitraštį į savo el.pašto dėžutę:

Pasirinkite Jus dominančius NEMOKAMUS savaitraščius:















Svarbiausios dienos naujienos trumpai:



 
Baltijos investuotojai nesuranda įkvėpimo Premium 8

Investuotojai Baltijos biržose pirmadienį ir vėl pritrūko jėgos, o ryžto akcijų pirkimui nesuteikė ir...

Rinkos
2018.11.12
Istorinė diena: pavedimai tarp „Swedbank“ ir SEB jau gali vykti akimirksniu 13

Lietuvos bankų sektoriuje pirmadienį įvyko istorinis įvykis, į praeitį nugramzdinsiantis pagal tvarkaraščius...

Rinkos
2018.11.12
Vyriausybė pusdevintų metų pasiskolino už 1,144% 8

Lietuvos Vyriausybė vidaus rinkoje 8 metams ir beveik 6 mėnesiams tepasiskolino 5 mln. Eur už vidutines...

Rinkos
2018.11.12
VŽ paaiškina: kas yra STO 4

Pirminiai kriptovaliutų siūlymai (angl. initial coin offerings, ICOs) dažnai kritikuojami dėl nepakankamos...

Rinkos
2018.11.12
Surado ICO pakaitalą – prasideda pirmas lietuvių STO 30

Lietuvoje ir pasaulyje subliuškus pirminių kriptovaliutų siūlymų (angl. initial coin offering, ICO) burbului,...

Rinkos
2018.11.12
„Snoro“ investuotojai nori palūkanų už laukimą 10

Neužregistruotų „Snoro“ akcijų pirkėjai teisme reikalauja palūkanų už per vėlai išmokėtas draudimo išmokas.

Rinkos
2018.11.12
Įvertino Šiaulių banko sprendimą dėl dividendų politikos Premium

Finansų analitikai vertina, kad Šiaulių banko patvirtinta dividendų politika investuotojams suteiks...

Rinkos
2018.11.12
Nacionaliniai ginčų su finansų įstaigomis įpročiai

Lietuvos gyventojai iš finansinių įstaigų labiausiai mėgsta pasiginčyti su draudikais ir bankais.

Rinkos
2018.11.10
Skandalai regiono bankuose pakenkė Šiaurės šalių modeliui Premium 7

Šiaurės šalys didžiuojasi tuo, kad yra vertinamos dėl sąžiningumo ir didelio patikimumo.

Rinkos
2018.11.09
„Lewben“ uždaro 30% pelno žadėjusį fondą – nepateisino lūkesčių 52

Lietuvos investicijų valdymo įmonė „Lewben Investment Management“ dėl nepateisinusių rezultatų uždaro...

Rinkos
2018.11.09
Šiaulių bankas pasitvirtino dividendų politiką 7

Šiaulių bankas sieks kasmet dividendais išmokėti ne mažiau kaip 25% per metus grupės uždirbto pelno.

Rinkos
2018.11.09
Akiratyje – bankai ir statybų įmonės

Baltijos biržose investuotojai ketvirtadienį aktyviau prekiavo Šiaulių banko akcijomis ir vertino paskelbtus...

Rinkos
2018.11.08
1,4 mln. Eur dydžio VU investicinis fondas pradės nuo obligacijų 6

Dar 2016 m. pradėtas formuoti Vilniaus universiteto neliečiamojo kapitalo fondas, kuriame šiuo metu yra 1,4...

Rinkos
2018.11.08
„Railsbank“ atidarė padalinį Lietuvoje 3

Jungtinės Karalystės atvirosios bankininkystės ir reguliavimo technologijų („RegTech“) platforma „Railsbank“...

Rinkos
2018.11.08
Vasiliauskas apie „Fintech“: norime ne kiekybės, o kokybės 3

Lietuvoje finansinių technologijų („Fintech“) įmonių per metus daugėja kartais, tačiau Vitas Vasiliauskas,...

Rinkos
2018.11.08
ICO pasaka baigta: investuotojai nebenori, startuoliai keičia taktiką Premium 5

Laikai, kai pradedančios įmonės per pirminius kriptovaliutų siūlymus be didesnių pastangų pritraukdavo...

Rinkos
2018.11.08
Pasaulio „fintech“ sunkiasvoriai sužiuro į Lietuvą 8

Jungtinės Karalystės ir kitų šalių elektroninių pinigų įstaigos susidomėjo Lietuva, kuri Europoje save...

Rinkos
2018.11.07
Šiaulių banko akcijas „Swedbank“ vertina po 0,63 Eur 5

Po paskelbtų 3 ketvirčio rezultatų „Swedbank“ pakoregavo Šiaulių banko akcijų tikslinę kainą nuo 0,66 Eur iki...

Rinkos
2018.11.07
„Novaturas“ turi „planą B“ blogojo scenarijaus dėl „Small Planet Airlines“ atvejui 6

Didžiausias Baltijos šalyse kelionių organizatorius „Novaturas“ toliau atvirai neįvardija, koks vienas...

Rinkos
2018.11.07
„Novaturo“ pelną ištirpdė karšta vasara 9

Didžiausio Baltijos šalyse kelionių organizatoriaus „Novaturas“ grynasis pelnas trečią šių metų ketvirtį buvo...

Rinkos
2018.11.07

Verslo žinių pasiūlymai

Šioje svetainėje naudojame slapukus (angl. „cookies“). Jie padeda atpažinti prisijungusius vartotojus, matuoti auditorijos dydį ir naršymo įpročius; taip mes galime keisti svetainę, kad ji būtų jums patogesnė.
Sutinku Plačiau