„Synergy Global Momentum Fund“ sugeneravo 35 proc. grąžą

Investicinis fondas „Synergy Global Momentum Fund“ „Verslo žinių“ sudaromame investicinių fondų sąraše praėjusiais metais buvo Nr. 1 pagal pasiektą metinę grąžą. Jis po visų fondo mokesčių pasiekė +35,21 proc. prieaugį. Daugiau informacijos apie fondą ir jo rezultatus rasite „Synergy Finance“ puslapyje. 

Fondo valdytojas dr. Lukas Macijauskas aiškina, kad „Synergy Finance“ naudojama globalios taktinės turto alokacijos strategija remiasi daugiau nei 40 metų laikotarpio pagrindinių turto klasių, tokių kaip akcijos, nekilnojamasis turtas, žaliavos, auksas ir kt.,  istoriniais duomenimis. Mašininio mokymosi principais sukonstruotas algoritmas periodiškai parenka kelias „didžiausią teigiamą inerciją“ demonstruojančias turto klases, kurios vienam mėnesiui portfelyje tampa prioritetinės. 

„Tokia strategija padeda pasiekti du tikslus. Pirmiausia, leidžia generuoti investicijų grąžą, kuri ilgalaikėje perspektyvoje prilygsta rizikingų turto klasių pelningumui. Antra, dėl dinamiškai besikeičiančios portfelio alokacijos, tai pasiekiama su mažesniais portfelio svyravimais, kas ypač aktualu didelio nervingumo rinkose periode, kurį stebime šiuo metu. Paprasčiau tariant, investavimo strategija sukonstruota taip, kad valdant rinkų svyravimų rizikas, nenukentėtų investicijų pelningumas“, – pasakoja dr. L. Macijauskas. 

Prie verslo ciklo stadijos prisitaikanti investavimo strategija 

Formuojant fondo portfelį yra naudojami biržoje prekiaujami indeksiniai fondai, kurie leidžia fondo investicijas išskaidyti ne tik tarp akcijų ar obligacijų, bet ir investuoti į finansines priemones, susietas su nekilnojamu turtu, žaliavomis, auksu ar kitomis turto klasėmis. Visgi siekiant aukštesnės investicinės grąžos, vien tik pasyviai laikyti visų turto klasių krepšelį nepakanka. 

„Iš praktikos žinome, jog skirtingose ekonomikos ciklo stadijose pagrindinių turto klasių kainų tendencijos dažniausiai smarkiai išsiskiria. Jeigu esant ekonomikos atsigavimui ar plėtroje gerai sekasi akcijoms ir nekilnojamam turtui, tai lėtėjimo ar spartėjančios infliacijos cikle geresnį pelningumo ir rizikos santykį gali sugeneruoti žaliavos ar net auksas. Tuo tarpu didesnių ekonomikos nuosmukių perioduose investicijų portfelius dažniausiai gelbsti valstybinės obligacijos. Klausimas, kaip atskirti tuos momentus, kuomet ciklas keičiasi. Taktinė turto alokacijos strategija padeda rasti šiuos atsakymus“, – sako fondų valdytojas.  

Pasak jo, tokios investavimo strategijos pranašumą galima stebėti ir dabar, kuomet akcijų rinkos koreguojasi, tad investicijos fonde gali būti nukreipiamos tiek į atpigusias akcijas, tiek pereiti į kitas turto klases, priklausomai nuo jų inertiškumo parametrų. Šiuo metu fondo portfelyje didžiausią dalį sudaro JAV akcijų, žaliavų ir nekilnojamojo turto fondai. 

Taktinės turto alokacijos tematikos pagrindu dr. L. Macijauskas apgynė disertaciją „Finansų rinkų dalyvių iracionalumu paremta taktinė turto alokacija“, kuri 2015 m. buvo pripažinta geriausia Lietuvoje ir įteiktas Prezidentės Dalios Grybauskaitės apdovanojimas. 

„Synergy Finance“ valdo viešai ir neviešai platinamus, iš viso trylika kolektyvinio investavimo subjektų. Neviešai platinamų fondų ir bendrovių, skirtų informuotiems investuotojams, lėšos yra nukreipiamos į investicines nekilnojamojo turto įmones bei fondus, taip pat investuojama į akcijų biržose nekotiruojamas įmones. 

„Synergy Finance“ viešai platina aštuonių savo įsteigtų investicinių fondų vienetus. Tai „Synergy Global Allocation Fund“, „Synergy Global Momentum Fund“, „Synergy European Bond Fund“, „Nextury Technology Fund“, „Alpha Metals and Mining Fund“, „Future Megatrends Fund“, „Synergy Global Equity Fund“ ir „Nextury Asia Technology Fund“.